2012年证券从业《发行与承销》知识点练习

youlanqingkong1

知识点1

　　投资银行业务资格

　　（1）发行人就下列事项聘请具有保荐机构资格的证券公司履行保荐职责：首次公开发行股票并上市；上市公司发行新股、可转换公司债券；中国证监会认定的其他情形。

　　（2）保荐期限：尽职推荐阶段和持续督导阶段。

主板上市
持续督导期间
首次公开发行股票
上市当年剩余时间及其后2个完整会计年度
发行新股、发行可转换公司债券
上市当年剩余时间及其后1个完整会计年度
　　备注：创业板上市，分别延长一年

　　（3）保荐责任：对发行人辅导和尽职调查、对发行人的信息披露质量、发行人的独立性和持续经营能力等作出必要的承诺。

　　（4）掌握保荐机构的资格

　　①注册资本不低于人民币1亿元，净资本不低于人民币5000万元。

　　⑤符合保荐代表人资格条件的从业人员不少于4人。

　　（5）掌握保荐代表人的资格（3年）。


　　练习题


　　【例1.单选题】证券公司申请保荐机构资格，符合保荐代表人资格条件的从业人员不少于（　）。

　　A.4名

　　B.5名

　　C.6名

　　D.7名

　　【例2.单选题】在修订后的《证券法》实施后，经国务院证券监督管理机构批准，证券公司可以经营证券承销与保荐业务。经营单项证券承销与保荐业务的，注册资本最低限额为人民币（　）；经营证券承销与保荐业务且经营证券自营、证券资产管理、其他证券业务中一项以上的，注册资本最低限额为人民币（　）。

　　A.1亿元，5亿元

　　B.2亿元，5亿元

　　C.1亿元，10亿元

　　D.5亿元，10亿元


　　【例1·正确答案】A

　　【例2·正确答案】A

youlanqingkong1

　知识点2　　国债承销业务的资格条件和资格申请
　　我国国债主要分为
记账
式国债和凭证式国债两种类型。记账式国债在
证券
交易所
债券
市场和全国
银行
间债券市场发行并交易。凭证式国债通过商业银行和邮政储汇局的储蓄网点，面向公众
投资
者发行。
　　a.掌握承销团要求
　　b.重点掌握承销业务的资格（额外条件是要点）
　　c.了解申请与审批：
　　申请人申请凭证式国债承销团成员资格的，申请材料应当分别提交财政部和人民银行。申请人申请记账式国债承销团成员资格的，申请材料应当提交财政部（记财）。
　　练习题
　　【例4.判断题】目前我国国债主要分为实物国债、记账式国债和凭证式国债三种类型 （　）
　　【例5.单选题】下列不属于面向广大投资者发行凭证式国债的储蓄、网点是（　）
　　A.商业银行
　　B.国家邮政局　
　　C.农村信用社联社
　　D.邮政储汇局
　　【例1·正确答案】错
　　【例2·正确答案】C

知识点3
　　
投资

银行
业务的内部控制
　　掌握内部控制的总体要求：遵循内部"防火墙"原则，建立有关隔离制度。具体有10条。
　　练习题
　　【例1.判断题】
证券
公司投资银行业务风险控制与投资银行业务运作应适当分离，客户回访应主要由业务运作部门完成。 （　）　
　　【正确答案】错

知识点4
　　
证券
公司承销业务的风险控制
　　建立以净资本为核心的风险控制指标体系。
　　理解净资本概念：根据证券公司的业务范围和公司资产负债的流动性特点，在净资产的基础上对资产负债表等项目和有关业务进行风险调整后得出的综合性风险控制指标。
　　风险控制指标标准
　　经营证券经纪业务的，净资本额不得低于人民币2000万元；
　　经营证券承销与保荐、证券自营、证券资产管理、其他证券业务等业务之一的，净资本额不得低于5000万元；
　　经营经纪业务，同时经营承销与保荐、证券自营、证券资产管理、其他证券业务等业务之一的，净资本不得低于1亿元；
　　经营证券承销与保荐、自营、资产管理、其他证券业务中两项及两项以上的，净资本不得低于2亿元。
　　（注：避免混淆证券公司的资本金要求：
　　证券公司经营单项证券承销与保荐业务的，注册资本最低限额为人民币1亿元；经营证券承销与保荐业务且经营证券自营、证券资产管理、其他证券业务中一项以上的，注册资本最低限额为人民币5亿元）
　　掌握持续符合风险控制指标标准。
　　练习题
　　【例1.多选题】关于证券公司必须持续符合的风险控制指标标准，下列说法正确的有（　）。
　　A.净资本与各项风险准备之和的比例不得低于l0%
　　B.净资本与净资产的比例不得低于40%
　　C.净资产与负债的比例不得低于20%
　    D.净资本与负债的比例不得低于18%
　　【例2.判断题】证券公司承销
股票
的，应当按承担包销业务的承销金额的10%计算风险准备。 （　）
　　【例1·正确答案】BC
　　【例2·正确答案】对

youlanqingkong1

知识点5

　　握股票承销业务的不当行为及相应处罚（除承担《证券法》处罚外）

　　对投资者不利：36个月内不得参与证券承销。

　　承销程序违规：12个月内不得参与证券承销。


　　练习题


　　【例4.单选题】证券公司在股票发行和承销过程中，进行虚假或误导投资者的广告或者其他宣传推介活动，以不正当手段诱使他人申购股票，除承担《证券法》规定的法律责任外，自中国证监会确认之日起（　）个月内不得参与证券承销。

　　A.20

　　B.12

　　C.36

　　D.40　

　　【正确答案】C



　知识点6


　　投资银行业务的监管

　　（1）主体：中国证监会。

　　（2）监管形式：定期或不定期、现场或非现场进行检查。现场检查：证券承销业务的合规性、正常性和安全性是检查的重要内容，现场检查包括对机构、制度与人员的检查和对业务的检查。


　　练习题


　　【例1.单选题】中国证监会的现场检查包括（　）。

　　A.机构、体制与人员的检查

　　B.财务处理办法的检查

　　C.规章制度的检查

　　D.机构、制度、人员的检查和业务的检查

　　【例2.判断题】保荐机构、保荐业务负责人或者内核负责人在1个自然年度内被采取监管措施累计5次以上，中国证监会可暂停保荐机构的资格3个月。 （　）　　

　　【例1·正确答案】D

　　【例2·正确答案】对

youlanqingkong1

　知识点7

　　股份有限公司设立方式包括发起设立和募集设立两种方式。

　　发起设立：发起人认购公司发行的全部股份而设立公司（发起人认足全部股份，社会公众不参加股份认购）。

　　募集设立：发起人认购公司应发行股份的一部分（≥注册资本的35%），其余向社会公开募集或者向特定对象募集。

　　发起设立和特定对象募集设立，实行准则设立原则；公开募集设立，实行核准设立制度。


　　练习题


　　【例1.多选题】2005年10月27日修订实施的《公司法》将募集设立分为（　）和（　）。

　　A.定向募集设立

　　B.向特定对象募集设立

　　C.社会募集设立

　　D.公开募集设立

　　【例2.判断题】发起设立是指由发起人认购公司应发行股份的一部分，其余股份向社会公开募集或者向特定对象募集而设立公司。 （　）　

　　【例1·正确答案】BD

　　【例2·正确答案】错



知识点8


　　股份有限公司设立条件包括：发起人符合法定人数（2≤发起人人数≤200）、发起人认购和募集的股本达到法定资本最低限额（股份有限公司的注册资本的最低限额为人民币500万元，法律、行政法规另有规定的，从其规定）、有公司章程、名称、住所等六个方面。


　　练习题


　　【单选题】股份有限公司注册资本的最低限额为人民币（　）万元。

　　A.300

　　B.400

　　C.500

　　D.600　

　　【正确答案】C




知识点9


　　股份有限公司章程。重点掌握其内容：分为必要记载事项和任意记载事项。

　　必须记载的十二项内容。：名称、住所、经营范围、设立方式、股份总数注册资本、每股的金额、发起人姓名及认购出资方式、董事会、法定代表人、监事会、利润分配办法、解散和清算办法、通知和公告办法及其他股东大会认为有必要的项目。

　　出现修改的情况：

　　①与修改后的《公司法》或有关法律法规相抵处；

　　②公司情况发生变化与章程记载事项不一致；

　　③股东大会决定修改章程；

　　④股东大会决定修改章程的程序：必须经出席股东大会会议的股东所持表决权的2/3以上通过。　　

　　（6）了解有限责任公司与股份有限公司二者差异，重点掌握互为变更的要求。


　　练习题


　　【例1.单选题】股份有限公司修改公司章程，必须经出席（　）的股东所持表决权的（　）以上通过。

　　A.创立大会，1／2

　　B.股东大会，l／3

　　C.创立大会，2／3

　　D.股东大会，2／3　　

　　【正确答案】D

youlanqingkong1

　知识点10

　　股份有限公司的股份和公司债券 .应重点掌握资本的含义、资本三原则、资本的增加和减少、股份的含义和特点、股份的分派、收购、设质和注销、公司债券的特点。
　　（1）股份有限公司的资本是在公司登记机关登记的实收资本总额，即注册资本。基本构成单位是股份，故可称为股份资本或股本。资本三原则：资本确定原则、资本维持原则（实现形式有：限制股份的不适当发行与交易、实行固定资产折旧制度、实行公积金提取制度、盈余分配制度）资本不变原则。资本的增加（向社会公众发行股份、向特定对象发行股份、向现有股东配售股份、向现有股东派送红股、以公积金转增股本、公司债转换为公司股份）和减少（剩余闲置资本过多、提高资本利润率或经营亏损）
　　（2）股份的含义包括：资本的构成成分、股东的权利和义务、通过股票价格的形式表现其价值。
　　特点有金额性、平等性、不可分性、可转让性。　对股份的分派、收回、设质和注销，应掌握其含义及其各自的程序、要求。
　　（3）股份有限公司的公司债券是指公司以法定程序发行，约定在一定期限还本付息的有价证券。
　　可以看做是与不特定的社会公众形成的一种可转让的债权债务关系，通过债券的方式表现，其偿还具有一律性。
　　练习题
　　【例1.多选题】公司不得收购本公司股份，但是，（　）除外。
　　A.减少公司注册资本
　　B.将股份奖励给本公司职工
　　C.与持有本公司股份的其他公司合并
　　D.股东因对股东大会作出的公司合并、分立决议持异议，要求公司收购其股份的
　　【例2.单选题】公司因将股份奖励给本公司职工而收购本公司股份的，不得超过本公司已发行股份总额的（　）。
　　A.10%
　　B.15%
　　C.5%
　　D.20%　
　　【例1·正确答案】ABCD
　　【例2·正确答案】C

知识点11
　　股份有限公司的组织结构。主要有股份有限公司股东的权利和义务（利益分配、表决权、监督等）；上市公司控股股东的定义和行为规范（实际控制人概念）；股东大会的职权（为决定权和审批权，在选举董事、监事时实行累积投票制度）；上市公司股东大会的运作规范和议事规则、股东大会决议程序和会议记录。掌握董事（含独立董事）的任职资格和产生程序，董事的职权（出席董事会，并行使表决权等、报酬请求权、签名权等）、义务和责任（忠实义务和勤勉义务），董事会的运作规范和议事规则，董事会及其专门委员会的职权，董事长的职权，董事会秘书的职责，董事会的决议程序。了解经理的任职资格、聘任和职权，经理的工作细则。掌握监事的任职资格和产生程序，监事的职权、义务和责任，监事会的职权和议事规则，监事会的运作规范和监事会的决议方式。　掌握高管概念：经理、副经理、财务负责人、上市公司董事会秘书和公司章程规定的其他人员。「注意」公司董事可以兼任经理，　董事、高管不得兼任监事。
　　练习题
　　【例1.多选题】在我国，股份有限公司的组织机构一般为（　）。
　　A.股东大会
　　B.董事会
　　C.监事会
　　D.经理
　　【例2.单选题】控股股东是指其出资额占有限责任公司资本总额（　）以上或者其持有的股份占股份有限公司股本总额（　）以上的股东。
　　A.50%，50%
　　B.20%，30%
　　C.30%，30%
　　D.15%，50%　
　　【例1·正确答案】ABCD
　　【例2·正确答案】A

youlanqingkong1

知识点12

　　掌握与上市公司相关的特别规定。包括股东大会中有关担保事项，重大资产的买卖、基金的用途、股权激励计划等的审议事项；选举董事监事的累积投票制度；董事的忠实义务和勤勉义务；独立董事的条件、选举、特别职权等，董事会的秘书（董事会秘书由董事长提名，经董事会聘任或解聘，公司董事或其他高管可兼任）；与公司有关联关系的董事表决权的限制；董事会专门委员会的职权（专门委员会的种类：战略、审计、提名、薪酬与考核等；其中，后三种，独立董事应占多数并担任召集人；审计委员会中，至少有1名独立董事是会计专业人士）；公司经理和监事会、董事会的相关特别规定。
　　练习题
　　【例1.单选题】上市公司股东大会可审议批准为资产负债率超过（　）的担保对象提供的担保。
　　A.60%
　　B.70%
　　C.40%
　　D.30%
　　【例2.单选题】在直接或间接持有上市公司已发行股份（　）以上的股东单位或者在上市公司前（　）名股东单位任职的人员及其直系亲属不得担任独立董事。
　　A.10%，5
　　B.10%，l0
　　C.5%，10
　　D.5%，5　
　　【正确答案】B
　　【正确答案】D

知识点13
　　股份有限公司的财务会计。重点掌握股份有限公司财务会计的一般规定、利润及其分配、公积金的提取。
　　（1）一般规定：公司应在每一个会计年度终了时编制财务会计报告，并依法经会计事务所审计。在每一会计年度结束之日起4个月内向中国证监会和证交所报送年度财务报告，在每一会计年度前6个月结束之日起2个月内向证监会派出机构和证交所报送半年度财务会计报告。财务报告应在股东大会年会的20日前置备于公司。公开发行股票的股分有限公司必须公告其财务会计报告。
　　（2）利润分配的顺序和原则：按税后净利润的10%提取公司法定公积金（当法定公积金累计额为公司注册资本的50%以上可不再提取，若公司法定公积金不足以弥补以前年度亏损，在依法提取法定公积金前先用当年利润弥补亏损）；提取任意公积金；可按股东持有的比例分配（股利分红）。
　　公积金用途：弥补公司亏损，扩大公司生产经营，增加公司资本。超过股票票面金额的发行价格发行股份所得的溢价款+国务院财政部门规定列入资本公积金的其他收入是资本公积金来源；　　资本公积金不得用于弥补公司的亏损。（主要用于转增资本），法定公积金转为资本时，所留存的该项公积金不得少于转增前公司注册资本的25%.
　　练习题
　　【例1.单选题】根据我国《公司法》规定，公司分配当年税后利润时，应当提取利润的（　）列入公司的法定公积金。
　　A.5%
　　B.10%
　　C.20%
　　D.15%
　　【例2.多选题】下列关于股份有限公司的利润分配说法正确的是（　）。
　　A.公司分配当年税后利润时，应当提取利润的10%列入公司法定公积金
　　B.公司法定公积金累计额为公司注册资本30%以上的，可以不再提取
　　C.公司的法定公积金不足以弥补以前年度亏损的，在依照规定提取法定公积金之前，应当先用当年利润弥补亏损
　　D.公司持有的本公司股份可以分配利润
　　【正确答案】B
　　【正确答案】AC

知识点14
　　股份有限公司的合并、分立、解散和清算。要熟悉股份有限公司合并和分立概念及相关程序，重点掌握股份有限公司解散和清算的概念及相关程序。
　　练习题
　　【例1.多选题】公司有以下（　）原因之一的，可以解散。
　　A.股东大会决议解散
　　B.因公司合并或者分立需要解散
　　C.依法被吊销营业执照、责令关闭或者被撤销
　　D.当公司经营管理发生严重困难，继续存续会使股东利益受到重大损失，通过其他途径不能解决的，持有公司全部股东表决权5%以上的股东，可以请求人民法院解散公司
　　【例2.单选题】破产财产按（　）顺序清偿，清偿公司债务后的剩余财产按照股东持有的股份比例分配。
　　A.公司所欠税款→职工的工资和劳动保险费用→公司债务
　　B.职工的工资和劳动保险费用→公司债务→公司所欠税款
　　C. 公司债务→职工的工资和劳动保险费用→公司所欠税款
　　D. 职工的工资和劳动保险费用→公司所欠税款→公司债务　
　　【正确答案】ABC
　　【正确答案】D

baobao331

首先支持一下，非常感谢！！